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中金所金融及衍生品知识竞赛

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假设2月15日,芝加哥商业交易所(CME)9月份到期的澳元期货合约价格为0.7361,美国洲际交易所(ICE)6月份到期的澳元期货合约价格为0.7326(两合约交易单位均为100000AUD,报价方式均为每1澳元的美元价格)。若CME和ICE澳元期货合约的合理价差为50点。某交易者判断这两个合约之间存在跨市场套利机会,决定买入60手CME澳元期货合约的同时卖出60手ICE澳元期货合约。2个月后,该投资者将上述合约对冲平仓。则下列说法正确的是()。(两个交易所澳元期货合约每1点价值10美元,不考虑各项交易费用)

  • A、平仓时CME与ICE澳元期货合约价差大于35点,该交易者获得盈利
  • B、平仓时CME与ICE澳元期货合约价差大于35点小于50点,该交易者将会亏损
  • C、平仓时CME与ICE澳元期货合约价差小于35点时,该交易者将会亏损
  • D、平仓时CME与ICE澳元期货合约价差,只有大于50点时才能盈利
正确答案:A,C
答案解析:
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